最嚴(yán)監(jiān)管來(lái)襲 未取得金融牌照不得從事互聯(lián)網(wǎng)資管業(yè)務(wù)

互聯(lián)網(wǎng)資管最嚴(yán)監(jiān)管來(lái)襲。互聯(lián)網(wǎng)金融風(fēng)險(xiǎn)專項(xiàng)整治工作領(lǐng)導(dǎo)小組近日下發(fā)《關(guān)于加大通過(guò)互聯(lián)網(wǎng)開(kāi)展資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)整治力度及開(kāi)展驗(yàn)收工作的通知》(下稱《通知》)，明確未取得金融牌照不得從事互聯(lián)網(wǎng)資管業(yè)務(wù)。業(yè)內(nèi)稱，這是繼對(duì)校園貸、首付貸、金交所、現(xiàn)金貸等業(yè)務(wù)整治之后，又一個(gè)重磅監(jiān)管政策。

非持牌機(jī)構(gòu)存量業(yè)務(wù)6月底前清零

《通知》強(qiáng)調(diào)，依托互聯(lián)網(wǎng)公開(kāi)發(fā)行、銷售資產(chǎn)管理產(chǎn)品，須取得中央金融管理部門頒發(fā)的資管業(yè)務(wù)牌照或資管產(chǎn)品代銷牌照。未經(jīng)許可，依托互聯(lián)網(wǎng)發(fā)行各種資管產(chǎn)品(包括但不限于“定向委托計(jì)劃”“定向融資計(jì)劃”“理財(cái)計(jì)劃”“資管計(jì)劃”“收益權(quán)轉(zhuǎn)讓”)等方式公開(kāi)募集資金的行為，應(yīng)當(dāng)明確為非法金融活動(dòng)，具體可能構(gòu)成非法集資、非法吸收公眾存款、非法發(fā)行證券等。

《通知》要求，未經(jīng)許可依托互聯(lián)網(wǎng)發(fā)行或銷售資管產(chǎn)品的，須立即停止，存量業(yè)務(wù)最遲于2018年6月前壓縮至零。對(duì)于存量業(yè)務(wù)未化解至零的機(jī)構(gòu)，納入取締類予以處置，包括注銷電信經(jīng)營(yíng)許可、封閉網(wǎng)站、下架APP，吊銷營(yíng)業(yè)執(zhí)照等。

廣州互聯(lián)網(wǎng)金融協(xié)會(huì)會(huì)長(zhǎng)、廣州e貸總裁方頌表示，一直以來(lái)資產(chǎn)管理公司很容易工商注冊(cè)，不少不具備相應(yīng)資質(zhì)的企業(yè)以“資產(chǎn)管理公司”之名開(kāi)展資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)，社會(huì)上很多非法金融項(xiàng)目也都以“資產(chǎn)管理”的名義對(duì)社會(huì)公眾募資，對(duì)監(jiān)管部門搪塞。而到底什么樣的“資產(chǎn)管理”是合規(guī)的，什么是不合規(guī)的，實(shí)際工作中難以分辨，留下了風(fēng)險(xiǎn)隱患。

方頌認(rèn)為，《關(guān)于加大通過(guò)互聯(lián)網(wǎng)開(kāi)展資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)整治力度及開(kāi)展驗(yàn)收工作的通知》明確了資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)作為金融業(yè)務(wù)，屬于特許經(jīng)營(yíng)行業(yè)，須持牌經(jīng)營(yíng)且納入金融監(jiān)管。這也為今后金融主管部門在日常的監(jiān)管中提供了監(jiān)管依據(jù)。

網(wǎng)貸備案受影響

《通知》強(qiáng)調(diào)指出，對(duì)于網(wǎng)貸機(jī)構(gòu)將互聯(lián)網(wǎng)資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)剝離出去，分立為不同實(shí)體的，應(yīng)當(dāng)將分離后的實(shí)體視為原網(wǎng)貸機(jī)構(gòu)的組成部分，一并進(jìn)行驗(yàn)收，承接互聯(lián)網(wǎng)資管業(yè)務(wù)的實(shí)體未將存量業(yè)務(wù)壓縮至零前，不得對(duì)相關(guān)網(wǎng)貸機(jī)構(gòu)予以備案登記。各地應(yīng)加強(qiáng)對(duì)網(wǎng)貸備案機(jī)構(gòu)的股東資質(zhì)審核，對(duì)于存量違規(guī)業(yè)務(wù)未化解完的互聯(lián)網(wǎng)資管機(jī)構(gòu)，不得對(duì)其實(shí)際控制人或股東投資設(shè)立的網(wǎng)貸機(jī)構(gòu)予以備案登記。

91科技集團(tuán)董事長(zhǎng)許澤瑋認(rèn)為，此規(guī)定將提前堵死網(wǎng)貸平臺(tái)通過(guò)拆分資管業(yè)務(wù)來(lái)達(dá)到備案要求的手段，形成了一票否決的備案條件，將有力保證網(wǎng)貸平臺(tái)自覺(jué)清理違規(guī)的互聯(lián)網(wǎng)資管業(yè)務(wù)。