吸睛的美元存款，暗藏的雙重雷-世界熱訊

隨著利率不斷下調，人民幣大額存單、存款產品光環已逐漸褪色，但卻有另一類存款產品 " 高歌猛進 "，吸引了市場目光。4 月 6 日，北京商報記者注意到，近段時間，有不少儲戶曬出購買美元存款產品的經歷，無一例外，這些產品都具有高利率的特質，部分產品 1 年期存款利率高達 5.5%，相較人民幣存款產品而言確實更加吸睛。對儲戶來說，美元存款究竟值不值得 " 上車 " 購買？又存在哪些風險？

(資料圖)

利率誘人

在利率不斷走低的當下，4% 以上的人民幣存款產品已難覓其蹤，但如今，有這樣一款存款產品，利率一度狂飆至 5.5%，且合規合法，你會心動嗎？4 月 6 日，北京商報記者注意到，有不少儲戶曬出購買美元存款產品的經歷。

" 理財產品不保本、人民幣存款產品利率越來越低，沒想到美元存款產品利率卻這么高，后悔買晚了！"" 前段時間收到客戶經理推薦的美元存款產品，1 年期利率超過 5% 我準備上車 "" 我也有 5% 利息的美元存款產品了，真香 "…… 從儲戶曬出的種種購買經歷來看，相較人民幣存款產品，美元存款產品利率確實較為吸睛。

美元存款產品與人民幣存款產品最大的區別就在于存入幣種的不同，美元存款產品存入的是美元，取出時也為美元。市面上美元存款產品利率是否真的如此之高？北京商報記者進行了調查。

中國銀行北京地區一支行網點客戶經理介紹，" 在我行購買美元存款產品需要單獨申請，1 年期存款利率在 4.5%-5% 左右，最長的存期利率為 1 年，5 萬美元起存，如果客戶資金不夠可以和其他客戶拼團購買，這樣能申請到較高的利率 "。

根據建設銀行一位客戶經理同步的美元儲蓄定價價格表，該行設有多個存入區間，2000-1 萬美元 1 年期利率為 3.4%；1 萬 -5 萬美元 1 年期利率為 4.7%；5 萬 -10 萬美元 1 年期利率為 4.8%，以此類推，存入金額 ≥50 萬美元時，1 年期利率可達 5%。

工商銀行美元存款產品利率也按照不同檔位定價，據該行網點人士介紹，" 存入 8000-3 萬美元區間，1 年期利率為 4.8%；存入 3 萬 -10 萬美元，1 年期存款利率為 4.9%"。

" 我行美元存款產品利率在 4.5% 左右。" 另一家國有大行客戶經理表示，" 美元存款產品利率每天的報價都不同，按當天存入利率報價計算，后續利率不會再進行浮動。"

除了國有大行之外，也有股份制銀行及城商行美元存款產品利率表現較為強勁，例如，興業銀行起存門檻為 8000 美元，1 年期利率為 5.1%；另一家城商行客戶經理介紹，" 我行 2000 美元起存，1 年期利率為 5.2%，1 年期 1 萬美元起存利率可達 5.5%"。

相較中資銀行，外資銀行對美元存款產品的熱情也同樣不減。" 搶占外匯先機、尊享外幣特惠利率 "，大華銀行在宣傳海報中標注，該行美元定存利率最高可達 5.2%。北京商報記者另從渣打銀行客戶經理處獲悉，該行新開戶 VIP 客戶可享受的美元存款產品 1 年期利率為 5%。

貶值風險

單從收益率指標來計算，若儲戶以 5 萬美元購入 1 年期 5.5% 利率的美元存款產品，一年后的利息可達 2750 美元，以 4 月 6 日 1 美元可兌換 6.87 元人民幣計算，可賺金額為 1.89 萬元人民幣。對比人民幣存款產品利率來看，若以 5 萬美元（34.35 萬元人民幣）購入 1 年期 3.2% 人民幣存款產品為例，一年后的盈利為 1.09 萬元。

如此高的利率讓不少儲戶直呼 " 撿了大便宜 "，但值得關注的是，在調查過程中，多位銀行客戶經理均向北京商報記者提醒稱，不建議盲目買入。

" 目前美國正處于加息通道，匯率的變化每天都有不同。加息后所有的美元都會回流至美國，人民幣處于升值階段，也就說明人民幣‘更值錢’了，那么相應地兌換的美元就少了。" 恒豐銀行北京地區一位客戶經理表示，" 比如，1 美元之前可以兌換 6.8 元人民幣，人民幣升值后 1 美元可能只能兌換 6.7 元人民幣。"

也就是說，若儲戶在換匯的高位將人民幣換成美元購買美元存款產品，在美元貶值后資金就會出現虧損。" 匯率買賣有風險，雖然美元存款產品利率比較高，但美元匯率會存在一定變化，例如，現在存入 1 年期美元存款產品，到期后美元貶值了，這樣有可能會出現虧損，儲戶買入需要仔細斟酌。" 一位國有大行客戶經理提醒稱。

" 需要注意的是，每人每年便利化額度只有 5 萬美元，也就是說如果換匯超過 5 萬美元需要提供證明材料。" 上述城商行客戶經理提醒稱，" 總行推廣美元存款產品時也特意進行了風險提示，不推薦儲戶在沒有美元的情況下盲目換匯購買產品。沒有購買此類產品經驗的儲戶建議不要購買。"

融 360 數字科技研究院分析師劉銀平在接受北京商報記者采訪時表示，相對于人民幣定存產品來看，美元存款產品占用個人每年 5 萬美元的換匯額度，期限以中短期為主，目前利率要明顯高于人民幣存款產品利率。不過，購買美元存款產品存在匯率風險，如果在存款到期之前，美元相對于人民幣貶值，則儲戶會有一定匯率損失，美元存款產品的實際利率要打一定折扣。

" 美元與人民幣存款產品不同在于幣種不同，由于中美政策不同，存款利率也存在差異。" 在光大銀行金融市場部宏觀研究員周茂華看來，美元存款產品利率雖高，但美元融資成本也高，并且近年美元匯率波動劇烈。美元存款產品利率維持高位，疊加近日美元匯率有所反彈，可能增加美元存款產品的吸引力；但近期美元走勢反復，波動較劇烈，需要防范潛在匯兌方面風險。

市場脆弱

由于美元具有的國際貨幣地位，美聯儲加息帶來美元升值，進而引發國際資本回流美國。對其他國家來說，本幣資產的價值就會下跌，近些年，全球出現 " 去美元化 " 的聲浪。再加上不久之前，硅谷銀行 " 閃崩 " 風波仍在發酵階段，市場情緒依然脆弱，從儲戶角度來說，哪類群體適合購買美元存款產品？

中國（香港）金融衍生品投資研究院院長王紅英指出，美元本身匯率波動相對比較大，近期，美元存在一些貶值因素，而當美元存款產品到期換成人民幣后，由于美元的貶值整體收益價值也在下降。其次，儲戶將人民幣轉換成美元存款產品規模會受到一定的限制。在 " 去美元化 " 的背景下，再加上我國經濟穩健發展的背景，人民幣升值是一個長期趨勢，儲戶應從匯率變動、利息收益角度綜合考慮，再決定是否選擇美元存款產品。

" 當前美元存款產品利率水平還維持在一個相對較高的位置，對此前有過投資經驗的儲戶來說，現在適當配置一些美元存款產品較為合適。但不排除美元有持續貶值的可能，這也會導致美元價值下降。對一些資金量小的、追求收益穩健的儲戶，還是建議選擇人民幣存款產品，雖然人民幣存款產品利息偏低，但安全性、穩定性可以保證，存款的內在價值不會大幅度波動。

從安全性角度來說，境內銀行的外幣存款也受《存款保險條例》保護。" 美元存款產品的安全性很高，當前美元存款產品利率較高，儲戶持有期間的利率是不變的，所以一般來說只需關注美元匯率變動即可。如果手中正好持有美元，沒有換成人民幣的打算且短期內不會動用，購買美元存款產品較為合適；但如果為了高息去換匯再購買美元存款產品，則要承擔美元貶值的風險。" 劉銀平如是說道。

北京商報記者 宋亦桐